B-1 A-Z术语索引
金融术语词典
📚 A
Alpha (阿尔法)
策略相对于市场基准的超额收益，衡量策略选股能力。
Arbitrage (套利)
利用价格差异获取无风险收益的交易策略。
Asset Allocation (资产配置)
在不同资产类别之间分配投资组合的过程。
📚 B
Beta (贝塔)
衡量资产相对于市场基准的敏感度，反映系统性风险。
Backtesting (回测)
使用历史数据验证交易策略效果的过程。
Bid-Ask Spread (买卖价差)
买入价与卖出价之间的差额，反映市场流动性。
📚 C
CVaR (条件在险价值)
超过VaR阈值的平均损失，衡量极端风险。
Cointegration (协整)
多个非平稳时间序列之间存在长期均衡关系。
Correlation (相关性)
衡量两个变量之间线性关系的统计指标。
📚 D
Delta (德尔塔)
期权价格对标的资产价格变动的敏感度。
Drawdown (回撤)
从峰值到谷值的累计跌幅，衡量策略最大损失。
Diversification (分散化)
通过投资多种资产降低非系统性风险。
📚 E
Efficient Frontier (有效前沿)
给定风险水平下收益最大化的投资组合集合。
Entropy (熵)
衡量系统无序程度和信息量的指标。
Execution Shortfall (执行落差)
实际交易成本与理想交易成本的差异。
📚 F
Factor (因子)
能够解释资产收益差异的可量化特征。
Forward Curve (远期曲线)
期货合约在不同交割月份的价格序列。
Frequency Domain (频域)
分析信号频率成分的数学方法。
📚 G
Gamma (伽马)
Delta对标的资产价格变动的敏感度。
Greeks (希腊字母)
期权风险的度量指标集合。
Grid Search (网格搜索)
遍历参数空间寻找最优参数的方法。
📚 H
HFT (高频交易)
在极短时间内进行大量交易的策略。
Hedge (对冲)
通过反向操作降低风险的策略。
Hurst Exponent (赫斯特指数)
衡量时间序列长期记忆性的指标。
📚 I
IC (信息系数)
因子值与未来收益率的相关系数。
IR (信息比率)
单位风险下的超额收益，衡量策略效率。
Implied Volatility (隐含波动率)
从期权价格推导出的预期波动率。
📚 K
Kelly Criterion (凯利公式)
确定最优下注比例的公式。
Kurtosis (峰度)
衡量分布尾部厚度的指标。
Kalman Filter (卡尔曼滤波)
从含噪声观测中估计状态的最优估计器。
📚 L
Liquidity (流动性)
资产在不影响价格情况下快速买卖的能力。
Leverage (杠杆)
使用借入资金放大投资规模的策略。
Limit Order (限价单)
指定价格的订单类型。
📚 M
Market Microstructure (市场微观结构)
研究交易机制、价格形成和市场效率的领域。
Momentum (动量)
资产价格延续前期趋势的现象。
Mean Reversion (均值回归)
价格向长期均值回归的现象。
📚 O
Order Book (订单簿)
显示买卖订单信息的实时数据。
OTC (场外交易)
在交易所之外进行的交易。
Optimization (优化)
寻找最优解的过程。
📚 P
P-Value (P值)
假设检验中拒绝原假设的概率。
Pairs Trading (配对交易)
基于协整关系的统计套利策略。
Portfolio (投资组合)
多种资产的集合。
📚 Q
Quantitative Trading (量化交易)
使用数学模型和计算机算法进行交易的方法。
Quantile (分位数)
将数据按比例分割的数值。
📚 R
R-Squared (R平方)
模型解释因变量变异的比例。
Risk (风险)
收益的不确定性或损失的可能性。
Return (收益率)
投资收益与投资成本的比率。
📚 S
Sharpe Ratio (夏普比率)
单位风险下的超额收益。
Skewness (偏度)
衡量分布不对称程度的指标。
Stop Loss (止损)
限制损失的订单类型。
📚 T
Technical Analysis (技术分析)
基于价格和成交量的分析方法。
Turnover (换手率)
一定时期内资产交易量与总资产的比率。
Tick (最小变动价位)
价格的最小变动单位。
📚 V
VaR (在险价值)
给定置信水平下的最大可能损失。
Variance (方差)
衡量数据偏离均值的平方和。
Volatility (波动率)
价格变动的剧烈程度。
📚 W
Walk-Forward Analysis (向前验证)
滚动窗口的样本外测试方法。
Weight (权重)
资产在组合中的占比。
📚 Y
Yield (收益率)
投资的收益水平。
📚 Z
Zero-Coupon Bond (零息债券)
到期一次还本付息的债券。
Z-Score (Z分数)
数据点距离均值的标准差数。